A Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyelete (PSZÁF) csaknem fél milliárd forintra bírságolta a Soros Fund Management LLC-t tavaly október 9-i, a Budapesti Értéktőzsdén OTP részvényekre kötött üzletei miatt, amelyek a banki papír jelentős értékvesztését okozták.
Az erről szóló határozatot a PSZÁF csütörtökön tette közzé. A határozat szerint a Felügyeleti Tanács megállapította, hogy Soros Fund Management LLC megsértette a piacbefolyásolás tilalmára vonatkozó jogszabályi előírásokat. Az alapnak a bírságot a határozat kézbesítésétől számított harminc napon belül kell befizetnie a felügyelet számlájára.
A Felügyelet piacmonitoring tevékenysége keretében észlelt piaci/kereskedési adatok és információk alapján, azok elemzését követően 2008. október 9-én haladéktalanul hivatalból indított a Pénzügyi Szervezetek Állami Felügyeletéről szóló 2007. évi CXXXV. törvény (Psztv.) 49. § (1) bekezdése szerinti piacfelügyeleti eljárást, mely annak megállapítására irányult, hogy a 2008. október 9-én az OTP Bank Nyrt. törzsrészvényeire kötött és az OTP részvények árfolyamának éles zuhanását eredményező ügyletkötések során sérültek-e a piacbefolyásolás tilalmára vonatkozó rendelkezések.
A Felügyelet a vizsgálat első lépéseként megkereste az ügyleteket a BÉT-en végrehajtó befektetési szolgáltatót, illetve székhelyén helyszíni ellenőrzést folytatott és bekért (illetőleg a helyszínen megvizsgált) minden, az ügy megítélése szempontjából releváns irat- és rögzített hanganyagot. A Felügyelet ezután a külföldi, brit társhatóság (FSA) bevonásával tisztázta, hogy a vizsgált napon történt ügyletkötések megbízási oldalán egy londoni székhelyű befektetési szolgáltató áll.
A felügyelet azt állapította meg, hogy a londoni székhelyű befektetési szolgáltató befektetési szolgáltató közreműködésével a BÉT-en 2008. október 9-én 14 óra 53 perckor 4700 forintos limitáron 200 ezer darab OTP törzsrészvény eladására adott megbízást, melyből a szabad szakaszban - jelentős árfolyamesés mellett - 14 óra 53 és 16 óra 6 perc között 74 ezer darab teljesült. A fennmaradó 126 ezer darabos pakettet - a 16 óra 31-kor adott, további 125 ezer darabra vonatkozó eladási megbízás teljesítésével együtt - 3855 forintos áron a tőzsdei kereskedés záró szakaszában értékesítették.
Az egyértelműen megállapítható volt az eljárás ezen szakaszában, hogy a londoni székhelyű befektetési szolgáltató a 2008. október 9-i tőzsdei kereskedési nap zárószakaszában összesen 251 ezer darab OTP törzsrészvényt adott el és ez az eladás a záróárat 3855 forinton rögzítette, amely 9,29 százalékos negatív irányú elmozdulást eredményezett.
Azt is megállapította és - az ügyfélnyilatkozat megtételére vonatkozó levelében - közölte a Felügyelet a londoni székhelyű befektetési szolgáltatóval, hogy az üzletkötője által 2008. október 9-én 16 óra 59 és 17 óra 01 perc között lefolytatott telefonbeszélgetésből kiderül, hogy a londoni székhelyű befektetési szolgáltató az OTP törzsrészvényeket kifejezetten short ügyletkötési technikával kívánta értékesíteni. Az FSA adatai alapján a vizsgált ügyletek a londoni székhelyű befektetési szolgáltató saját számlájának terhére kerültek végrehajtásra.
A londoni székhelyű befektetési szolgáltató letétkezelője által a Felügyelet rendelkezésére bocsátott számlakivonatok tanúsága szerint az ügyletkötés idején - 2008. október 9-én - nem rendelkezett az eladni kívánt OTP részvénymennyiséggel, pozícióit T+3 elszámolási határidőre (2008. október 14. napjára) töltötte fel. A letétkezelő által szolgáltatott adatok (az OTP pozíciókkal kapcsolatos kimutatás) továbbá azt mutatták, hogy a londoni székhelyű befektetési szolgáltató egy másik piaci szereplőtől érkező 300 ezer darabos "free-transfer" hiányában még 2008. október 10-én sem tudta volna teljesíteni akár a vizsgált ügyleteiből, akár egyéb ügyleteiből eredő kötelezettségeit.
A PSZÁF megállapította, hogy a 3855 forintos záróárat és ezzel a 9,29 százalékos negatív irányú elmozdulást, az egész ügylet, vagyis a 390 ezer darabra adott megbízás részét képező, összesen 251 ezer darab OTP törzsrészvénynek a társaság által adott instrukciókra épülő részvényswap ügylet keretében, a tőzsdei kereskedés zárószakaszában és árlimit alkalmazása nélkül történt eladása eredményezte.
A londoni székhelyű befektetési szolgáltató 2008. november 13-án kelt és a brit társhatóságon keresztül teljesített adatszolgáltatása szerint a Soros LLC 2008. október 10-én 390 ezer darab OTP részvényre kötött ellenirányú (vételi) ügylettel zárta pozícióját. Mindezek alapján a PSZÁF arra a következtetésre jutott, ezzel kimerítette a társaság a hatályos törvények szerinti piacbefolyásolás fogalmát.
Közleményben reagált Soros György
A magyar tisztviselők azt vélelmezik, hogy a kereskedő, az üzleti nap végén shortolta az OTP részvényét, majd a következő napon, oly módon fedezte az üzletet, amely ellentétes a kereskedés magyar szabályaival, áll az MTI által publikált nyilatkozatban.
A Soros Fund Management együttműködik a magyar hatóságokkal, és egyúttal belső vizsgálatot indított. A vizsgálat eredményének ismeretében a Fund megteszi a megfelelő intézkedéseket. Őszintén remélem, hogy a Fund alkalmazottja nem szegte meg az érvényes szabályokat.
Szeretném hangsúlyozni, hogy a Soros Fund Management működését már nem én ellenőrzöm. Az elmúlt évben visszavonultam, és kizárólag a saját számlám üzletkötéseit irányítom, ám a cég kereskedelmi tevékenységét nem én felügyelem.
Ennek a sajnálatos ügynek a kimenetelétől függetlenül szeretném kijelenteni, hogy én személy szerint nem kötöttem volna üzletet az OTP részvényeinek árfolyamcsökkenésére, és őszintén sajnálom, hogy a Soros Fund Management ilyen üzletet kötött. Az elmúlt időszakban tett konkrét javaslataim azt bizonyítják, hogy fontosnak tartom a feltörekvő piacok bankrendszerének az eddigieknél sokkal hathatósabb védelmét. Magyarországhoz fűző szoros személyes kapcsolatom miatt pedig különösen fájlalom a történteket, még akkor is, ha a cég üzletkötője nem szegte meg az érvényes magyar szabályokat."
