Az egyes portfóliók jelentősen eltérő súlyozása biztosítja, hogy lejáratkor biztosan lesz olyan portfólió, ami elég nagy súllyal tartalmaz majd jól teljesítő piacokat ahhoz, hogy hozama meghaladja a kockázatmentes befektetés hozamát (hiszen maga az alap kockázatmentes a tőkegarancia miatt). A magyar pénzpiaci rész pedig egy biztos jövedelemtermelő hányadot nyújt az alapnak. További érdekessége az alapnak, hogy hazánkban először ingatlanpiaci részt is tartalmaz, az alap az EU ingatlanpiaci indexbe is befektet. Az árupiaci befektetés pedig igazi csemege: az alap árupiaci hányada az arany, az olaj és az alumínium árfolyam-alakulását követi nyomon.
Miért van jelentősége az árupiacnak egy jól diverzifikált portfólióban? Azért, mert árupiacok hagyományosan akkor teljesítenek jól, amikor a kötvény és pénzpiacok kevésbé. Az ilyen piacokat hívják "kontraciklikus", azaz ellentétes gazdasági ciklusú piacoknak. Vagyis amikor a részvények/kötvények ciklusa felívelőben van, akkor általában az árupiacok keresleti ciklusa leszálló ágban van.
Ezért a részvény/kötvény és az árupiac eszközcsoportok hosszú időtávban általában ellentétesen vagy ha egy irányban akkor is eltérő mértékben mozognak. Így tehát az árupiaci befektetés ideális a részvény és kötvény alapú befektetések diverzifikációjához.
A HVB Triatlon 2 tehát egy igen jól diverzifikált és nagy jövő elé néző tőkegaranciát nyújtó befektetési alap, ami a megszokott piacokon (USA és EU részvények) túl érdekes és eddig hazánkban nem vagy alig lefedett piacokon (EU ingatlan, árupiacok, magyar pénzpiac) nyújt kockázatmentes befektetési lehetőséget. Az alap jegyzéséről a HVB Bank honlapján találhat tájékoztatást, s ugyanitt érhető el a jegyzési helyek listája is. Az [origo] oldalain a kovetkező hetekben az alap egy-egy részpiacát fogjuk alaposabban körüljárni.
(X)
